随着P2P行业发展，开始出现垂直细分领域的P2P平，比如校园分期P2P网贷平台。学生购物所需的资金则来自于P2P平台投资者，投资者通过P2P平台把自己的钱借给学生，收取的部分分期的费成为自己的投资回报。这类平台分为两种，一种是“P2P+分期购物”模式，如分期乐、趣分期等；另一种则是纯P2P模式，如么么贷、蜡笔分期等。这类平台的业务有什么值得思考的？有什么优缺点？

无界财富COO刘忠玲认为，校园分期P2P网贷有以下优点：

第一，校园分期P2P网贷平台满足了部分学生群体的需求，是有一定合理性的。

不少学生每个月就只有父母给的1000元左右的生活费，但是对于很多90后来说，这点钱远远不够在学校花的。女孩子买几件新衣服、男孩子跟哥们兄弟喝两顿酒或者找了个新女朋友，几天时间一个月的生活费就没有了，这个时候只能去借钱，找谁借？P2P平台则恰巧地满足了学生们的需求。

另外，大学生之间互相攀比那是再正常不过的事情了。对于购买一些资金比较贵的手机、笔记本或者手表之类，很多学生又不好意思管父母要钱，这个时候选择分期付款或者P2P借款消费则无形之中成为了他们的首选。

第二，校园分期P2P网贷风险相对较低，风控比较容易。像这种金额非常小的消费贷款，风控比较简单。虽然几乎所有的学生都是没有收入来源的，只能是依靠父母每个月定期给的生活费，但经过审核，直接联系父母等手段，校园分期的风险其实并不大。学生借款的坏账率倒不会特别高。

但是，校园分期P2P网贷也有一些不足之处。

第一，校园分期P2P需要的核心能力不足，行业壁垒不足，未来的同质化竞可能会比较激烈。

IDG合伙人李丰在提到为什么没有投大学生分期时提到：

“因为当时找IDG投资的全部的大学生分期平台在前五个月内几乎没有坏账，只有很少量的逾期。而我们最大的顾虑是它没有坏账和极少数逾期。为什么？是我们担心会觉得它会太像电商。

理论上，在金融上有风险度的业务才道理上才会有门槛。如果风险度太低，会太像电商。我们认为电商主要是靠规模优势来获取竞争壁垒的，而不是靠金融特征来获取竞争壁垒的。“

第二．校园分期P2P网贷是市场潜力可能较小。因为单笔的借款金额非常小，整个市场规模也不太大。

对此，江南愤青曾提到过：

“互联网回到最后，互联网代表了什么东西？互联网到底扮演了什么角色？目前大家谈得比较多的更多是渠道的概念。因为我们传统的金融机构干的事情，就是借钱给高富帅用，从来没有把高富帅的钱借给屌丝的习惯。因为那是慈善生意，不是金融机构干的事情。但是互联网干的事情，就是在渠道上把屌丝的钱拿进来，这点上是相同的。”

和传统金融不一样，实质上，校园分期P2P网贷是把有钱人的资金，借贷给屌丝群体。但屌丝群体的有偿还能力的有效的借款需求，其实并不够大。

总起来讲，校园分期P2P相当不容易做，需要谨慎。